이달의 요약
6월 월배당 ETF는 월중(6월 12일 기준일)·월말(6월 29일 기준일) 합산 175개 상품의 분배금이 공시됐습니다. 전월 대비 99개 상승, 34개 하락, 41개 동일로 상승 우세를 기록했습니다. 분배율 1위는 ACE미국반도체데일리타겟커버드콜(합성) 3.13%로, 월중 기준일 분배금이 612원까지 급등하며 통합 1위에 올랐습니다. ACE 미국 빅테크·반도체 커버드콜 시리즈가 3개월 연속 상승으로 두드러진 성과를 낸 반면, 팔란티어 기반 커버드콜과 국내 고배당주 위클리 커버드콜 일부는 3개월 연속 감소를 이어갔습니다.
분배율 TOP 10 (월중+월말 통합)
월중·월말 175개 전체를 분배율 기준으로 정렬한 통합 순위입니다. 월중과 월말은 기준일이 다르므로(월중: 6월 12일, 월말: 6월 29일) 직접 비교보다는 각 시기별 전월 대비 흐름을 함께 확인하는 것이 중요합니다.
| 순위 | 구분 | ETF | 분배금 | 최근 3회 추이 | 전월비 | 분배율 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1위 | 월중 | ACE미국반도체데일리타겟커버드콜(합성) | 612원 | 187→243→612원 | +151.9% | 3.13% |
| 2위 | 월중 | ACE미국빅테크7+데일리타겟커버드콜(합성) | 389원 | 150→168→389원 | +131.5% | 3.11% |
| 3위 | 월말 | RISE 미국AI밸류체인데일리고정커버드콜 | 377원 | 374→323→377원 | +16.7% | 2.25% |
| 4위 | 월말 | RISE 미국테크100데일리고정커버드콜 | 271원 | 276→240→271원 | +12.9% | 2.25% |
| 5위 | 월중 | ACE미국500데일리타겟커버드콜(합성) | 230원 | 133→142→230원 | +62.0% | 2.04% |
| 6위 | 월중 | RISE 코리아밸류업위클리고정커버드콜 | 420원 | 340→390→420원 | +7.7% | 2.04% |
| 7위 | 월중 | PLUS 테슬라위클리커버드콜채권혼합 | 178원 | 180→187→178원 | -4.8% | 2.03% |
| 8위 | 월말 | TIGER 배당커버드콜액티브 | 580원 | 415→510→580원 | +13.7% | 2.00% |
| 9위 | 월말 | SOL 팔란티어커버드콜OTM채권혼합 | 162원 | 177→175→162원 | -7.4% | 1.98% |
| 10위 | 월말 | FOCUS AI반도체위클리고정커버드콜 | 325원 | 195→175→325원 | +85.7% | 1.82% |
분배율 뒤집어보기
분배율이 높다고 무조건 좋은 것은 아닙니다. 분배율은 현재 가격 대비 분배금의 연환산 비율이므로, 주가가 하락하거나 분배금이 급감하면 분배율이 역설적으로 높아 보일 수 있습니다. 분배율과 최근 분배금 추이를 함께 확인해야 합니다.
✅ 분배율도 높고, 분배금도 오르고 있는 ETF
| 구분 | ETF | 분배율 | 최근 3회 추이 | 특징 |
|---|---|---|---|---|
| 월중 | ACE미국반도체데일리타겟커버드콜(합성) | 3.13% | 187→243→612원 | 3개월 연속 상승, 6월 대폭 급등 |
| 월중 | ACE미국빅테크7+데일리타겟커버드콜(합성) | 3.11% | 150→168→389원 | 3개월 연속 상승, 6월 대폭 급등 |
| 월중 | ACE미국500데일리타겟커버드콜(합성) | 2.04% | 133→142→230원 | 3개월 연속 상승 |
| 월말 | RISE 미국AI밸류체인데일리고정커버드콜 | 2.25% | 374→323→377원 | 전월 하락 후 4월 수준 회복 |
| 월말 | TIGER 배당커버드콜액티브 | 2.00% | 415→510→580원 | 3개월 연속 상승, 가장 안정적 |
ACE 미국반도체·빅테크·S&P500 데일리타겟커버드콜 3종은 6월 들어 분배금이 대폭 급등했습니다. 미국 반도체·AI 업종 주가가 크게 반등하면서 기초자산 가격 상승에 연동해 커버드콜 프리미엄 수익도 함께 늘어난 결과입니다. TIGER 배당커버드콜액티브는 3개월 연속 상승으로 175개 상품 중 가장 안정적인 상승 흐름을 보였습니다.
⚠️ 분배율은 상위권이지만, 분배금은 줄고 있는 ETF
| 구분 | ETF | 분배율 | 최근 3회 추이 | 누적 변화 |
|---|---|---|---|---|
| 월말 | SOL 팔란티어커버드콜OTM채권혼합 | 1.98% | 177→175→162원 | -8.5% |
| 월말 | PLUS 고배당주위클리커버드콜 | 1.51% | 130→113→90원 | -30.8% |
| 월말 | KODEX 금융고배당TOP10타겟위클리커버드콜 | 1.26% | 165→155→140원 | -15.2% |
| 월중 | PLUS 고배당주위클리고정커버드콜 | 1.25% | 163→159→139원 | -14.7% |
SOL 팔란티어커버드콜OTM채권혼합은 분배율 9위(1.98%)이지만 분배금은 3개월째 내려가고 있습니다. PLUS 고배당주위클리커버드콜은 4월 130원에서 6월 90원으로 누적 -30.8% 감소해 가장 큰 하락폭을 기록했습니다. 이 두 상품처럼 분배율이 상위권이더라도 추세가 하락 중이라면 앞으로의 분배금 수준은 현재보다 낮아질 수 있습니다.
추세 점검
3개월 연속 상승 ETF (분배율 1% 이상)
| 구분 | ETF | 최근 3회 추이 | 누적 상승 | 분배율 |
|---|---|---|---|---|
| 월중 | ACE미국반도체데일리타겟커버드콜(합성) | 187→243→612원 | +227.3% | 3.13% |
| 월중 | ACE미국빅테크7+데일리타겟커버드콜(합성) | 150→168→389원 | +159.3% | 3.11% |
| 월중 | ACE미국500데일리타겟커버드콜(합성) | 133→142→230원 | +72.9% | 2.04% |
| 월중 | RISE 코리아밸류업위클리고정커버드콜 | 340→390→420원 | +23.5% | 2.04% |
| 월말 | TIGER 배당커버드콜액티브 | 415→510→580원 | +39.8% | 2.00% |
| 월말 | RISE 200위클리커버드콜 | 237→265→280원 | +18.1% | 1.70% |
| 월말 | KODEX 미국나스닥100데일리커버드콜OTM | 169→182→185원 | +9.5% | 1.68% |
| 월중 | KODEX 200타겟위클리커버드콜 | 262→348→350원 | +33.6% | 1.46% |
ACE 월중 3종(반도체·빅테크·S&P500)이 3개월 연속 상승하며 두드러진 성과를 냈습니다. 특히 미국 반도체(+227.3%)와 빅테크(+159.3%) 시리즈는 6월 들어 분배금이 급등했습니다. 이는 기초자산인 반도체·AI 관련 주가가 6월 중순 기준으로 크게 반등하면서 타겟형 커버드콜 프리미엄 수익이 대폭 늘어난 데 따른 것입니다. 단, 이런 급등은 주가 급변 시 반대 방향으로도 작용할 수 있다는 점을 유의해야 합니다.
3개월 연속 감소 ETF — 주의 신호
| 구분 | ETF | 최근 3회 추이 | 누적 변화 | 분배율 |
|---|---|---|---|---|
| 월말 | SOL 팔란티어커버드콜OTM채권혼합 | 177→175→162원 | -8.5% | 1.98% |
| 월말 | PLUS 고배당주위클리커버드콜 | 130→113→90원 | -30.8% | 1.51% |
| 월말 | SOL 팔란티어미국채커버드콜혼합 | 175→150→147원 | -16.0% | 1.50% |
| 월말 | PLUS 차이나항셍테크위클리타겟커버드콜 | 105→104→100원 | -4.8% | 1.30% |
| 월말 | KODEX 금융고배당TOP10타겟위클리커버드콜 | 165→155→140원 | -15.2% | 1.26% |
| 월중 | PLUS 고배당주위클리고정커버드콜 | 163→159→139원 | -14.7% | 1.25% |
팔란티어 기반 두 ETF(SOL 팔란티어커버드콜OTM, SOL 팔란티어미국채커버드콜혼합)는 공통적으로 3개월 연속 감소를 기록했습니다. 팔란티어 주가가 연초 고점 이후 변동성이 축소된 구간에서 OTM 콜옵션 프리미엄이 줄어드는 패턴이 나타나고 있습니다. 국내 고배당주 기반 위클리 커버드콜(PLUS 고배당주위클리, KODEX 금융고배당TOP10)도 국내 해당 업종 주가 상승폭이 제한되면서 3개월째 하락세입니다. 특히 PLUS 고배당주위클리커버드콜은 3개월 누적 -30.8%로 낙폭이 가장 큽니다.
같은 듯 다른 ETF
이번 달: 나스닥100 기반 커버드콜 전략 비교
| ETF | 전략 | 4월 | 5월 | 6월 | 전월비 | 분배율 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| RISE 미국테크100데일리고정커버드콜 | 데일리 고정 콜 | 276원 | 240원 | 271원 | +12.9% | 2.25% |
| KODEX 미국나스닥100데일리커버드콜OTM | 데일리 OTM 콜 | 169원 | 182원 | 185원 | +1.6% | 1.68% |
두 ETF 모두 나스닥100(미국 테크100 포함)을 기초자산으로 하는 데일리 커버드콜 구조이지만, 옵션 전략이 다릅니다. RISE는 등가격(ATM) 근처의 고정 콜옵션을 매도해 프리미엄을 극대화하는 방식이고, KODEX는 OTM(외가격) 콜을 매도해 상승 여력을 일부 남겨두는 방식입니다. 6월 나스닥 반등 국면에서 RISE 미국테크100데일리고정커버드콜이 더 큰 분배금 증가를 기록했는데, 이는 지수 상승 시 ATM 콜 프리미엄이 OTM보다 더 빠르게 늘어나는 특성 때문입니다. 분배율도 2.25% vs 1.68%로 차이가 있습니다.